De Kern van Kengetallen

Als startende ondernemer komt er veel op je af. Van het opzetten van een bedrijfsplan tot het vinden van de juiste financiering, er zijn talloze aspecten waar je rekening mee moet houden. Een van de belangrijkste elementen van succesvol ondernemerschap is het begrijpen en toepassen van kengetallen. Deze cijfers geven je inzicht in de financiële gezondheid van je onderneming en helpen je bij het nemen van strategische beslissingen.

In dit artikel leggen we uit wat kengetallen zijn, geven we voorbeelden van belangrijke kengetallen en laten we zien hoe je deze in de praktijk kunt toepassen. Dit artikel is bedoeld om je als startende ondernemer te helpen een stevige basis te leggen voor je bedrijf en je kansen op succes te vergroten.

Wat zijn Kengetallen?

Kengetallen, ook wel bekend als financiële ratio's, zijn verhoudingscijfers die worden gebruikt om de financiële prestaties van een onderneming te analyseren. Ze bieden een gestandaardiseerde manier om de gezondheid van een bedrijf te beoordelen en maken het mogelijk om prestaties te vergelijken met die van andere bedrijven in dezelfde sector.

Belangrijke Kengetallen

Er zijn verschillende soorten kengetallen die elk een ander aspect van de financiële gezondheid van een bedrijf belichten. Hier zijn enkele van de belangrijkste:

• Liquiditeitsratio's: Deze ratio's meten de mate waarin een bedrijf in staat is om aan zijn kortlopende schulden te voldoen.

• Solvabiliteitsratio's: Deze ratio's geven inzicht in de mate waarin een bedrijf in staat is om aan zijn langlopende schulden te voldoen.

• Rentabiliteitsratio's: Deze ratio's meten de winstgevendheid van een bedrijf.

• Efficiëntieratio's: Deze ratio's beoordelen hoe efficiënt een bedrijf zijn middelen gebruikt.

Voorbeelden van Kengetallen

Liquiditeitsratio's

Current Ratio

De current ratio, ook wel bekend als de vlottende activa ratio, meet de verhouding tussen de vlottende activa en de kortlopende schulden van een bedrijf. Het wordt berekend door de vlottende activa te delen door de korte termijn verplichtingen.

Formule:

Current Ratio = Vlottende Activa / Kortlopende schulden

Een current ratio van 1 of hoger wordt over het algemeen als gezond beschouwd, omdat dit aangeeft dat het bedrijf voldoende activa heeft om zijn korte termijn verplichtingen te dekken.

Quick Ratio

De quick ratio, ook wel bekend als de acid-test ratio, is een strengere maatstaf voor liquiditeit. Het sluit voorraden uit van de vlottende activa, omdat voorraden mogelijk niet snel in contanten kunnen worden omgezet.

Formule:

Quick Ratio = Vlottende Activa − Voorraden / Korte termijn verplichtingen

​Een quick ratio van 1 of hoger wordt als gezond beschouwd.

Solvabiliteitsratio's

Debt-to-Equity Ratio

De debt-to-equity ratio meet de verhouding tussen de totale schulden en het eigen vermogen van een bedrijf. Het geeft inzicht in de mate waarin een bedrijf gefinancierd is met vreemd vermogen ten opzichte van eigen vermogen.

Formule:

Debt-to-Equity Ratio = Totale Schulden / Eigen Vermogen

Een lagere ratio wordt over het algemeen als gunstig beschouwd, omdat dit aangeeft dat het bedrijf minder afhankelijk is van vreemd vermogen.

Interest Coverage Ratio

De interest coverage ratio meet de mate waarin een bedrijf in staat is om zijn rentelasten te betalen met zijn operationele winst.

Formule:

Interest Coverage Ratio = Operationele Winst / Rente Kosten ​

Een hogere ratio wordt als gunstig beschouwd, omdat dit aangeeft dat het bedrijf voldoende winst genereert om zijn rentelasten te dekken.

Rentabiliteitsratio's

Brutomarge

De brutomarge meet de verhouding tussen de brutowinst en de omzet van een bedrijf. Het geeft inzicht in de winstgevendheid van de kernactiviteiten van het bedrijf.

Formule:

Brutomarge = Brutowinst / Omzet × 100%

Een hogere brutomarge duidt op een hogere winstgevendheid.

Nettomarge

De nettomarge meet de verhouding tussen de nettowinst en de omzet van een bedrijf. Het geeft inzicht in de algehele winstgevendheid van het bedrijf.

Formule:

Nettomarge = Nettowinst / Omzet ×1 00%

Een hogere nettomarge duidt op een hogere winstgevendheid.

Efficiëntieratio's

Omloopsnelheid van de Voorraden

De omloopsnelheid van de voorraden meet hoe vaak de voorraden van een bedrijf in een bepaalde periode worden verkocht en vervangen.

Formule:

Omloopsnelheid van de Voorraden = Kostprijs van de Verkochte Goederen / Gemiddelde Voorraad

Een hogere omloopsnelheid duidt op een efficiënter voorraadbeheer.

Omloopsnelheid van de Debiteuren

De omloopsnelheid van de debiteuren meet hoe snel een bedrijf zijn openstaande facturen incasseert.

Formule:

Omloopsnelheid van de Debiteuren = Omzet / Gemiddelde Debiteuren

Een hogere omloopsnelheid duidt op een efficiënter incassobeleid.

Toepassing van Kengetallen in de Praktijk

Het begrijpen van kengetallen is één ding, maar het toepassen ervan in de praktijk is een ander. Hier zijn enkele concrete toepassingen van kengetallen voor startende ondernemers:

Financiële Planning

Kengetallen kunnen je helpen bij het opstellen van een realistisch financieel plan. Door bijvoorbeeld de current ratio en de quick ratio te berekenen, kun je inschatten of je voldoende liquiditeit hebt om aan je kortlopende schulden te voldoen. Dit kan je helpen om beter voorbereid te zijn op onverwachte uitgaven en financiële tegenslagen.

Kredietwaardigheid

Financiers en investeerders gebruiken kengetallen om de kredietwaardigheid van je bedrijf te beoordelen. Een gezonde debt-to-equity ratio en een hoge interest coverage ratio kunnen je helpen om gunstigere leningsvoorwaarden te krijgen en investeerders aan te trekken.

Prestatieanalyse

Kengetallen bieden een gestandaardiseerde manier om de prestaties van je bedrijf te analyseren en te vergelijken met die van concurrenten. Door bijvoorbeeld de brutomarge en de nettomarge te berekenen, kun je inzicht krijgen in de winstgevendheid van je bedrijf en gebieden identificeren waar verbetering mogelijk is.

Besluitvorming

Kengetallen kunnen je helpen bij het nemen van strategische beslissingen. Als je bijvoorbeeld merkt dat je omloopsnelheid van de voorraden laag is, kun je overwegen om je voorraadbeheer te optimaliseren. Als je omloopsnelheid van de debiteuren laag is, kun je je incassobeleid herzien om sneller betalingen te ontvangen.

Hoe kan je kengetallen verbeteren?

Het optimaliseren van kengetallen is essentieel voor het versterken van de financiële gezondheid van een bedrijf. Door kritisch naar de kengetallen te kijken en gerichte verbeteracties te ondernemen, kunnen ondernemers hun bedrijfsprocessen efficiënter maken en de winstgevendheid verhogen. Hierbij is het belangrijk om op de juiste factoren te focussen en de onderlinge samenhang tussen verschillende kengetallen te begrijpen.

In dit deel bespreken we concrete tips en strategieën die ondernemers kunnen toepassen om hun bedrijfskengetallen te verbeteren en zo hun financiële positie te verstevigen. Met deze inzichten kunnen startende ondernemers hun bedrijf optimaliseren en de kans op succes vergroten.

Liquiditeitsratio's

Current Ratio

Wat is het?

De current ratio meet de verhouding tussen de vlottende activa en de korte termijn verplichtingen van een bedrijf.

Tips om de Current Ratio te Verbeteren:

1. Verhoog de Vlottende Activa:

   • Voorraadbeheer: Optimaliseer je voorraadbeheer om overtollige voorraden te verminderen en de liquiditeit te verhogen.

   • Debiteurenbeheer: Versnel het incasseren van openstaande facturen door striktere betalingsvoorwaarden en efficiëntere incassoprocedures.

2. Verlaag de kortlopende schulden:

   • Heronderhandelen van Schulden: Probeer betalingsvoorwaarden met leveranciers te verlengen om de kortlopende schulden te verminderen.

   • Kostenbesparing: Identificeer en elimineer onnodige uitgaven om de kortlopende schulden te verlagen.

Waar je op Moet Letten:

• Seizoensgebonden Schommelingen: Houd rekening met seizoensgebonden fluctuaties in je liquiditeit en pas je strategieën dienovereenkomstig aan.

• Klantbetrouwbaarheid: Zorg ervoor dat je klanten betrouwbaar zijn en op tijd betalen om je debiteurenbeheer te optimaliseren.

Quick Ratio

Wat is het?

De quick ratio is een strengere maatstaf voor liquiditeit die voorraden uitsluit van de vlottende activa.

Tips om de Quick Ratio te Verbeteren:

1. Verhoog de Vlottende Activa (Exclusief Voorraden):

   • Cashflow Management: Verbeter je cashflow door efficiënter debiteurenbeheer en snellere incasso van openstaande facturen.

   • Liquiditeitsreserves: Houd voldoende liquiditeitsreserves aan om onverwachte uitgaven te dekken.

2. Verlaag de kortlopende schulden :

   • Heronderhandelen van Schulden: Net als bij de current ratio, probeer betalingsvoorwaarden met leveranciers te verlengen.

   • Kostenbesparing: Identificeer en elimineer onnodige uitgaven.

Waar je op Moet Letten:

• Betrouwbaarheid van Debiteuren: Zorg ervoor dat je klanten betrouwbaar zijn en op tijd betalen.

• Voorraadbeheer: Hoewel voorraden zijn uitgesloten van de quick ratio, is efficiënt voorraadbeheer nog steeds belangrijk voor de algehele financiële gezondheid.

Solvabiliteitsratio's

Debt-to-Equity Ratio

Wat is het?

De debt-to-equity ratio meet de verhouding tussen de totale schulden en het eigen vermogen van een bedrijf.

Tips om de Debt-to-Equity Ratio te Verbeteren:

1. Verlaag de Totale Schulden:

   • Schuldaflossing: Betaal bestaande schulden af om de totale schuldenlast te verminderen.

   • Herfinanciering: Overweeg herfinanciering van schulden tegen gunstigere voorwaarden om de schuldenlast te verlagen.

2. Verhoog het Eigen Vermogen:

   • Winstinhouding: Houd een groter deel van de winst in het bedrijf om het eigen vermogen te vergroten.

   • Kapitaalverhoging: Trek nieuwe investeerders aan of geef nieuwe aandelen uit om het eigen vermogen te vergroten.

Waar je op Moet Letten:

• Kosten van Schulden: Houd rekening met de kosten van schulden, zoals rentelasten, en zorg ervoor dat deze beheersbaar zijn.

• Investeerdersvertrouwen: Zorg ervoor dat je investeerders vertrouwen hebben in je bedrijf en bereid zijn om kapitaal te verstrekken.

Interest Coverage Ratio

Wat is het?

De interest coverage ratio meet de mate waarin een bedrijf in staat is om zijn rentelasten te betalen met zijn operationele winst.

Tips om de Interest Coverage Ratio te Verbeteren:

1. Verhoog de Operationele Winst:

   • Kostenbeheersing: Verlaag operationele kosten door efficiënter te werken en onnodige uitgaven te elimineren.

   • Omzetgroei: Verhoog de omzet door nieuwe markten te betreden, je productaanbod uit te breiden of je marketinginspanningen te intensiveren.

2. Verlaag de Rentelasten:

   • Herfinanciering: Herfinancier bestaande schulden tegen gunstigere rentetarieven om de rentelasten te verlagen.

   • Schuldaflossing: Betaal bestaande schulden af om de rentelasten te verminderen.

Waar je op Moet Letten:

• Rentetarieven: Houd rekening met veranderingen in rentetarieven en hun impact op je rentelasten.

• Operationele Efficiëntie: Zorg ervoor dat je operationele processen efficiënt zijn om de operationele winst te maximaliseren.

Rentabiliteitsratio's

Brutomarge

Wat is het?

De brutomarge meet de verhouding tussen de brutowinst en de omzet van een bedrijf.

Tips om de Brutomarge te Verbeteren:

1. Verlaag de Kosten van Verkochte Goederen:

   • Inkoopoptimalisatie: Onderhandel betere inkoopvoorwaarden met leveranciers om de kosten van verkochte goederen te verlagen.

   • Productie-efficiëntie: Verbeter de efficiëntie van productieprocessen om de kosten te verlagen.

2. Verhoog de Verkoopprijzen:

   • Waardecreatie: Verhoog de verkoopprijzen door de waarde van je producten of diensten te vergroten.

   • Marktonderzoek: Voer marktonderzoek uit om te begrijpen wat klanten bereid zijn te betalen en pas je prijzen dienovereenkomstig aan.

Waar je op Moet Letten:

• Concurrentie: Houd rekening met de concurrentie en zorg ervoor dat je prijzen concurrerend blijven.

• Kwaliteit: Zorg ervoor dat de kwaliteit van je producten of diensten consistent blijft, zelfs als je kosten verlaagt.

Nettomarge

Wat is het?

De nettomarge meet de verhouding tussen de nettowinst en de omzet van een bedrijf.

Tips om de Nettomarge te Verbeteren:

1. Verhoog de Omzet:

   • Marktuitbreiding: Breid je markten uit om nieuwe klanten aan te trekken en de omzet te verhogen.

   • Productontwikkeling: Ontwikkel nieuwe producten of diensten om je aanbod te diversifiëren en de omzet te verhogen.

2. Verlaag de Bedrijfskosten:

   • Kostenbeheersing: Verlaag operationele kosten door efficiënter te werken en onnodige uitgaven te elimineren.

   • Automatisering: Implementeer automatiseringstechnologieën om de efficiëntie te verhogen en kosten te verlagen.

Waar je op Moet Letten:

• Klanttevredenheid: Zorg ervoor dat kostenbesparingen niet ten koste gaan van de klanttevredenheid.

• Concurrentie: Houd rekening met de concurrentie en zorg ervoor dat je prijzen concurrerend blijven.

Efficiëntieratio's

Omloopsnelheid van de Voorraden

Wat is het?

De omloopsnelheid van de voorraden meet hoe vaak de voorraden van een bedrijf in een bepaalde periode worden verkocht en vervangen.

Tips om de Omloopsnelheid van de Voorraden te Verbeteren:

1. Optimaliseer Voorraadbeheer:

   • Just-in-Time (JIT): Implementeer een JIT-voorraadbeheersysteem om overtollige voorraden te verminderen.

   • Voorraadprognoses: Gebruik geavanceerde prognosetools om de vraag nauwkeuriger te voorspellen en je voorraadniveaus dienovereenkomstig aan te passen.

2. Verhoog de Verkoop:

   • Marketing: Verhoog de verkoop door je marketinginspanningen te intensiveren en nieuwe klanten aan te trekken.

   • Productontwikkeling: Ontwikkel nieuwe producten of diensten om je aanbod te diversifiëren en de verkoop te verhogen.

Waar je op Moet Letten:

• Voorraadveroudering: Zorg ervoor dat je voorraden niet verouderen en waarde verliezen.

• Klantvraag: Houd rekening met veranderingen in de klantvraag en pas je voorraadniveaus dienovereenkomstig aan.

Omloopsnelheid van de Debiteuren

Wat is het?

De omloopsnelheid van de debiteuren meet hoe snel een bedrijf zijn openstaande facturen incasseert.

Tips om de Omloopsnelheid van de Debiteuren te Verbeteren:

1. Verbeter het Incassobeleid:

   • Striktere Betalingsvoorwaarden: Stel striktere betalingsvoorwaarden in om sneller betalingen te ontvangen.

   • Incassoprocedures: Implementeer efficiëntere incassoprocedures om openstaande facturen sneller te incasseren.

2. Verhoog de Klanttevredenheid:

   • Klantrelaties: Bouw sterke klantrelaties op om de kans te vergroten dat klanten op tijd betalen.

   • Facturatie: Zorg ervoor dat facturen tijdig en correct worden verzonden om betalingsvertragingen te voorkomen.

Waar je op Moet Letten:

• Klantbetrouwbaarheid: Zorg ervoor dat je klanten betrouwbaar zijn en op tijd betalen.

• Incassokosten: Houd rekening met de kosten van incassoprocedures en zorg ervoor dat deze beheersbaar zijn.

Conclusie

Kengetallen zijn een krachtig hulpmiddel voor startende ondernemers. Ze bieden inzicht in de financiële gezondheid van je bedrijf en helpen je bij het nemen van strategische beslissingen. Door de belangrijkste kengetallen te begrijpen en toe te passen, kun je een stevige basis leggen voor je onderneming en je kansen op succes vergroten. Of je nu bezig bent met financiële planning, kredietwaardigheid, prestatieanalyse of besluitvorming, kengetallen kunnen je helpen om je doelen te bereiken en je bedrijf naar een hoger niveau te tillen.